مهم‌ترین نکات
- نرخ جفت ارز AUD/USD با تقویت دلار آمریکا به حدود 0.6550 کاهش یافت.
- توافق تجاری میان آمریکا و چین، موجب تقویت دلار آمریکا شد.
- علیرغم کاهش نرخ بهره توسط فدرال رزرو، اظهارات ریچارد پاول حاکی از رویکرد انقباضی‌تر بود که از دلار حمایت کرد.
- داده‌های تورم قوی‌تر از انتظار استرالیا، انتظارات برای کاهش فوری نرخ بهره توسط RBA را کاهش داد.
- شاخص‌های اقتصادی آینده از چین و استرالیا برای جهت‌گیری AUD اهمیت خواهند داشت.
فشار بر AUD/USD در سایه تحولات اقتصادی جهانی
جفت ارز دلار استرالیا به دلار آمریکا (AUD/USD) روز پنجشنبه شاهد کاهش بود و در حدود 0.6550 معامله شد که نشان‌دهنده کاهش 0.40 درصدی در روز است. این حرکت نزولی را می‌توان به بهبود ارزش دلار آمریکا (USD) نسبت داد که از یک تحول مهم در جبهه تجارت بین‌المللی تقویت شده بود.
آتش‌بس تجاری آمریکا و چین، دلار آمریکا را تقویت کرد
دیدار سازنده میان دونالد ترامپ، رئیس‌جمهور آمریکا، و شی جین پینگ، رئیس‌جمهور چین، که در حاشیه اجلاس همکاری اقتصادی آسیا–اقیانوسیه (APEC) در کره جنوبی برگزار شد، نقش مهمی ایفا کرد. این دو رهبر به توافقی دست یافتند که به عنوان یک آتش‌بس تجاری یک ساله شناخته می‌شود. این توافق شامل کاهش تعرفه‌های آمریکا بر واردات چین از 57 درصد به 47 درصد و تعهد چین به ازسرگیری خرید سویا از آمریکا و اجازه صادرات آزادانه عناصر کمیاب به ایالات متحده است. این پیشرفت دیپلماتیک به کاهش نگرانی‌ها در مورد تنش‌های تجاری طولانی‌مدت کمک کرده و در نتیجه اعتماد به دلار آمریکا را افزایش داده است.
موضع سیاست فدرال رزرو از USD حمایت می‌کند
همزمان، فدرال رزرو (Fed) تصمیمی سیاستی اتخاذ کرد و نرخ بهره معیار خود را 25 واحد پایه کاهش داد. محدوده هدف جدید برای نرخ وجوه فدرال اکنون بین 3.75 تا 4.00 درصد است. علاوه بر این، فدرال رزرو اعلام کرد که برنامه انقباض کمی (QT) خود را تا اول دسامبر به پایان خواهد رساند. با این حال، اظهارات ریچارد پاول، رئیس فدرال رزرو، پس از این اعلام، بیش از حد انتظار انقباضی تلقی شد. پاول تاکید کرد که کاهش نرخ بهره دیگری در دسامبر به هیچ وجه قطعی نیست و به چالش‌های مداوم در تعادل کنترل تورم با حمایت از اشتغال اشاره کرد. این اظهارات به افزایش بازده اوراق قرضه خزانه داری آمریکا کمک کرد که به نوبه خود حمایت بیشتری از دلار آمریکا فراهم آورد.
💡 در حالی که کاهش نرخ بهره توسط فدرال رزرو معمولاً باعث تضعیف ارز می‌شود، اظهارات انقباضی پاول نشان داد که فدرال رزرو همچنان بر مهار تورم متمرکز است. این موضوع به دلار آمریکا اجازه داد تا از این کاهش نرخ بهره منتفع شود، زیرا سرمایه‌گذاران چشم‌انداز بیشتری برای سودآوری بالاتر نسبت به سایر ارزهای بانک‌های مرکزی که سیاست‌های تسهیلی‌تری دارند، مشاهده کردند.
داده‌های تورم استرالیا و چشم‌انداز RBA
در جبهه اقتصادی داخلی، انتظارات برای تسهیلات پولی بیشتر توسط بانک مرکزی استرالیا (RBA) کاهش یافته است که درجه‌ای از حمایت را برای دلار استرالیا (AUD) فراهم می‌کند. داده‌های شاخص قیمت مصرف‌کننده (CPI) برای سه ماهه سوم که روز چهارشنبه منتشر شد، افزایش فصلی 1.3 درصدی را نشان داد که از پیش‌بینی 1.1 درصدی فراتر رفت. این خوانش تورم قوی‌تر از حد انتظار، گمانه‌زنی‌های بازار را در مورد کاهش فوری نرخ بهره دیگری کاهش داده است. در نتیجه، فعالان بازار اکنون انتظار دارند که RBA تا پایان سال موضع سیاست پولی فعلی خود را حفظ کند، زیرا به ارزیابی فشار تورمی ادامه می‌دهد.
شاخص‌های اقتصادی آینده برای رصد
در نگاه به جلو، فعالان بازار به دقت داده‌های اقتصادی آتی را که می‌توانند بر مسیر دلار استرالیا تأثیر بگذارند، رصد خواهند کرد. این شامل داده‌های شاخص قیمت تولیدکننده (PPI) سه ماهه سوم استرالیا است که قرار است روز جمعه منتشر شود. علاوه بر این، سرمایه‌گذاران شاخص‌های منتشر شده توسط اداره ملی آمار چین (NBS) برای شاخص‌های مدیران خرید (PMI) بخش تولیدی و غیرتولیدی برای اکتبر را زیر نظر خواهند داشت. با توجه به قرار گرفتن استرالیا در معرض تجارت قابل توجه با چین، این شاخص‌ها برای تأثیرگذاری بر حرکات ارزی اهمیت ویژه‌ای دارند.
عملکرد دلار استرالیا امروز
جدول زیر درصد تغییرات دلار استرالیا (AUD) را نسبت به سایر ارزهای اصلی در امروز نشان می‌دهد. دلار استرالیا قوی‌ترین عملکرد را در برابر ین ژاپن داشت.
| USD | EUR | GBP | JPY | CAD | AUD | NZD | CHF | |
|---|---|---|---|---|---|---|---|---|
| USD | 0.22% | 0.24% | 0.97% | 0.28% | 0.28% | 0.38% | 0.21% | |
| EUR | -0.22% | 0.02% | 0.75% | 0.06% | 0.05% | 0.16% | -0.00% | |
| GBP | -0.24% | -0.02% | 0.73% | 0.03% | 0.03% | 0.13% | -0.02% | |
| JPY | -0.97% | -0.75% | -0.73% | -0.69% | -0.69% | -0.62% | -0.78% | |
| CAD | -0.28% | -0.06% | -0.03% | 0.69% | 0.01% | 0.09% | -0.07% | |
| AUD | -0.28% | -0.05% | -0.03% | 0.69% | -0.01% | 0.10% | -0.09% | |
| NZD | -0.38% | -0.16% | -0.13% | 0.62% | -0.09% | -0.10% | -0.14% | |
| CHF | -0.21% | 0.00% | 0.02% | 0.78% | 0.07% | 0.09% | 0.14% |
این حرارت‌نما (heatmap) تغییرات درصدی ارزهای اصلی را در برابر یکدیگر نشان می‌دهد. ارز پایه از ستون سمت چپ و ارز مظنه از سطر بالا انتخاب شده است. به عنوان مثال، مقداری در سلول تقاطع سطر دلار استرالیا و ستون دلار آمریکا، نشان‌دهنده تغییر درصدی AUD نسبت به USD است.
جمع‌بندی
جفت ارز AUD/USD به دلیل تقویت دلار آمریکا، که تحت تاثیر توافق تجاری آمریکا-چین و سیگنال‌های انقباضی فدرال رزرو بود، تضعیف شد. داده‌های مثبت CPI استرالیا، انتظارات برای کاهش فوری نرخ بهره توسط RBA را تعدیل کرده و به طور موقت از AUD حمایت کرده است. حرکات آتی احتمالا به داده‌های PPI آینده از استرالیا و PMI از چین بستگی خواهد داشت.
“`